Шляхи удосконалення управління фінансовими ресурсами підприємства з метою підвищення доходності

Содержание: ЗМІСТ ВСТУП 3 РОЗДІЛ 1. ТЕОРЕТИКО-МЕТОДОЛОГІЧНІ АСПЕКТИ УПРАВЛІННЯ ФІНАНСОВИМИ РЕСУРСАМИ ПІДПРИЄМСТВА 5 1.1.Природа фінансових ресурсів, їх склад і характеристика 5 1.2. Джерела формування фінансових ресурсів підприємств 13 1.3. Механізм управління фінансовими ресурсами підприємства 20 Висновки до розділу 1 28 РОЗДІЛ 2. АНАЛІЗ ФІНАНСОВОГО СТАНУ ТУРИСТИЧНОГО ПІДПРИЄМСТВА 29 2.1. Загальна характеристика «Лаванда Сервіс» (назва туристичного підприємства) 29 2.2. Оцінка ефективності використання фінансових ресурсів підприємства 44 2.3. Аналіз основних проблем управління фінансовими ресурсами «Лаванда Сервіс» 47 Висновки до розділу 2 61 РОЗДІЛ 3. ШЛЯХИ УДОСКОНАЛЕННЯ УПРАВЛІННЯ ФІНАНСОВИМИ РЕСУРСАМИ ПІДПРИЄМСТВА 62 3.1. Напрями оптимізації управління фінансовими ресурсами підприємства 62 3.2. Планування фінансових ресурсів туристичного підприємства як невід’ємна складова підвищення дохідності 71 3.3. Систематизація основних шляхів покращення фінансового стану підприємства за рахунок оптимізації управління грошовими коштами 76 Висновки до розділу 3 93 ВИСНОВКИ 95 СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ 100

Вступление: ВСТУП В ринкових умовах, коли більшість підприємств функціонує на основі комерційного розрахунку (самоокупність, саморегулювання, самофінансування), вдосконалення системи фінансового забезпечення діяльності залишається для них завжди актуальною проблемою. Особливого значення це питання набуває в умовах фінансової кризи, коли більшість джерел фінансових ресурсів для підприємств стали недоступними. Це стосується призупинення кредитування та навіть замороження власних депозитних рахунків підприємств у деяких вітчизняних та іноземних банках, а також обмежених можливостей щодо ефективного розміщення первинної або додаткової емісії акцій, облігацій суб’єктів господарювання на фондових ринках в існуючих умовах розвитку світової економіки. Значний вклад в теорію та методологію фінансової діяльності підприємства внесли Л.Д. Білик, Л.Д. Буряк, І.А.Бланк, О.Д. Василик, Т.Ковальов, М.Я. Коробов, В.О.Мец, А.М. Поддєрьогін, О.О. Терещенко та інші українські та зарубіжні науковці. Віддаючи належне науковим напрацюванням вітчизняним та зарубіжних вчених, слід відзначити, що проблема пошуку нових шляхів удосконалення управління фінансовими ресурсами підприємства в умовах стрімких ринкових відносин потребує подальшого науково-практичного дослідження. Метою дослідження є шляхи удосконалення управління фінансовими ресурсами підприємства. Для досягнення поставленої мети необхідно вирішити наступні завдання: 1. Розглянути теоретико-методологічні аспекти управління фінансовими ресурсами підприємства. 2. Провести аналіз фінансового стану туристичного підприємства. 3. Розробити шляхи удосконалення управління фінансовими ресурсами підприємства. Об’єктом дослідження виступає фінансово-господарська діяльність туристичного підприємства. Предметом дослідження - теоретичні та організаційно-методологічні питання удосконалення управління фінансовими ресурсами підприємства. Методологічною базою дослідження стало комплексне застосування філософських і загальнонаукових методів та інструментів і розрахунків. Зокрема використано методи аналізу і синтезу, порівняння, побудову аналітичних таблиць, схем і діаграм, нормативний метод, економіко-математичні методи і технічні розрахунки. Інформаційною базою дослідження стали положення нормативно-правових актів країни, теоретичні та методологічні розробки вітчизняних і зарубіжних науковців, результати емпіричних та аналітичних матеріалів фінансової звітності досліджуваного підприємства. Дипломна робота загальним обсягом 114 сторінок складається зі вступу, трьох розділів які мають підрозділи, висновків пропозицій, списку використаних джерел та додатків. Практична цінність дослідження полягає в тому, що викладені матеріали корисні для економічного навчання в підрозділах досліджуваного підприємства.

Выводы: ВИСНОВКИ Таким чином, на основі вище викладеного можна зробити наступні висновки. Для здійснення господарської діяльності, виготовлення продукції, отримання доходів і накопичень підприємства використовують різні види ресурсів: матеріальні, трудові, фінансові, а також кошти. При цьому матеріальні ресурси є основою виробничого процесу. Вони формуються, як правило, за рахунок різних джерел: власних, позичених та залучених. В свою чергу, фінансові ресурси як джерела формування активів підприємства відображаються у пасиві балансу, а засоби, у тому числі й грошові кошти, — у активі балансу. При цьому, фінансові ресурси формуються у процесі створення підприємств і реалізації їх фінансових відносин при здійсненні господарсько-фінансової діяльності. Це виявляється насамперед у формуванні статутного капіталу при створенні підприємств, а у процесі їх діяльності — у формуванні відповідних джерел грошових коштів. Варто підкреслити, що до складу позикових фінансових ресурсів входять довго- і короткострокові кредити банків, а також інші довгострокові фінансові зобов'язання, пов'язані із залученням позикових коштів (крім кредитів банків), на які нараховуються відсотки, та ін. Система фінансового забезпечення функціонування будь-якого підприємства повинна в деякому сенсі узгоджуватися або реалізовуватися в рамках певних принципів, напрямків, цілей фінансової діяльності, визначених на підприємстві, тобто відповідати фінансовій політиці суб’єкта господарювання. За джерелами мобілізації фінансових ресурсів розрізняють зо¬внішнє та внутрішнє фінансування; за правовим статусом інве¬сторів – власний капітал і позичковий капітал. Власний капітал може бути сформований за рахунок внесків власників підприємс¬тва або шляхом реінвестування прибутку. Необхідно зазначити, що у підприємств можуть бути різні альтернативи залучення капіталу. Звичайно, не можна надати однозначних рекоменда¬цій щодо вибору тієї чи іншої форми фінансування. В одних випадках фінансові ресурси слід формувати через збільшення власного капіталу, в інших - на основі залучення додаткових позичок. Для одних підприємств вигіднішою є можливість ви¬користовувати внутрішні джерела фінансування, для інших - зовнішні. В свою чергу, дослідження проводилося на прикладі ТОВ “Лаванда Сервіс”, що функціонує на туристичному ринку як туроператор і займається реалізацією власних турпродуктів та турпакетів інших туроператорів. При цьому, згідно проведеного дослідження можна зробити висновок про погіршення фінансових результатів діяльності туристичного підприємства “Лаванда Сервіс” у 2010 році порівняно з 2009 роком. Зростання доходів та витрат в кінцевому результаті сприяють зменшенню фінансового результату від звичайної діяльності майже на 59,45%. Країни, в які відправляла фірма вітчизняних туристів у 2010 р. – ОАЕ, Туреччина, Ізраїль, Туніс, Чехія, Іспанія, Кіпр, Таїланд, ПАР, ФРН, Франція, Італія, Швейцарія, Мальта, Австрія, Болгарія. В процентному відношенні в літній період спостерігається така структура поїздок українських громадян: Туреччина – 70%, Кіпр – 5%, Болгарія – 10%, Туніс – 15%. В осінньо-зимовий період ця структура дещо змінюється: ОАЕ – 50%, Ізраїль – 20%, Чехія – 10%, Єгипет – 5%, Німеччина – 5%, Франція – 5%, Туреччина - 5%. В структурі реалізації туристичного продукту ТОВ “Лаванда Сервіс” найбільшу вагу становлять туристи, які відпочивають з метою дозвілля і відпочинку (43,5%), а також лікування (40,4%), за досліджуваний період кількість відпочивають з метою дозвілля і відпочинку підвищилась на 7,1%, а кількість виїжджаючих з метою лікування знизилась на 1,1%. Зменшилась також кількість подорожуючих з метою спортивно-оздоровчого туризму - на 33,3% та ділових туристів на 7,1%. При цьому кількість спеціалізованих туристів та з іншими цілями не змінилася. Аналізуючи діяльність з надання туристичних послуг підприємства “Лаванда Сервіс”, можна дійти наступних висновків: 1. Загальна кількість наданих туро-днів за досліджуваний період теж скоротилася, однак спостерігається підвищення потоку внутрішніх туристів. 2. Середня тривалість подорожування скоротилася від 10 днів у 2009 р. до 9 днів у 2010 році. 3. Середня ціна туру характеризується стійкою тенденцією до підвищення ( від 2,47 тис. грн. у 2009 р. до 2,8 тис. грн. у 2010 р.) В свою чергу, дослідження ефективності використання фінансових ресурсів показало, що її зниження відбулося переважно за рахунок зменшення коефіцієнту оборотності активів при зростанні цін на послуги. За результатами аналізу балансу можна сказати, що найбільшу питому вагу в структурі фінансових ресурсів становлять вкладення в оборотні засоби – відповідно 83,2 %, 93,54% та 85%. При цьому їх обсяг зріс у 2009 р. на 112,1 тис. грн. , а у 2010 р. – на 271,64 тис. грн. порівняно з попереднім роком і склав у 2009 році 1964,9 тис. грн., а у 2010 р. році він вже становив 2236,54 тис. грн., тобто відбулося їх збільшення за 2 роки. При цьому їх частка у структурі зросла на 10,33% у 2009 р. а у 2010 році скоротилася на 8,54% порівняно з попереднім роком, за весь досліджуваний період приріст склав 1,8%. Як показав аналіз, в турфірмі “Лаванда Сервіс" відсутні посадові інструкції, що негативно впливає на управління економічними процесами. Це також робить неможливим визначення функцій, що виконує працівник на тій чи іншій посаді. Розробка посадових інструкцій є важливим шляхом удосконалення структури управління, в тому числі і фінансовими ресурсами. При цьому, необхідним кроком для підвищення ефективності управління фінансовими ресурсами є розробка на підприємстві “Лаванда Сервіс” політики управління фінансовими ресурсами. Основними етапами її формування є аналіз, визначення принципових підходів до формування фінансових ресурсів, оптимізація, планування та контроль за використанням фінансових ресурсів. В системі заходів удосконалення управління фінансовими ресурсами можуть бути також використані: – оптимізація грошових потоків підприємства, дотримання збалансованості їх в часі; – скорочення операційного циклу за рахунок зменшення розміру дебіторської заборгованості; – прискорення інкасації дебіторської заборгованості, попередження формування прострочених її видів; – рефінансування дебіторської заборгованості з метою прискорення її переведення в грошові активи шляхом операцій факторинга, форфейтинга, обліку векселів; – здійснення активної маркетингової політики з метою прискорення оборотності виробничих запасів; – нормування розмірів активів та забезпечення постійного контролю за дотриманням норм. Для синхронізації грошових потоків підприємства “Лаванда Сервіс” автором розроблено графік виплати грошових коштів по основним частинам платіжного календаря. Для визначення економічної ефективності розробленого платіжного календаря було розраховано коефіцієнт достатності грошових коштів, який характеризує ступінь покриття платіжних потреб за рахунок наявних грошових коштів. На основі проведених розрахунків було зроблено висновок, що за лютий 2011 року відкладених платежів не спостерігатиметься, а коефіцієнт достатності формування грошових коштів за весь період перевищуватиме 1, що свідчить про фінансову сталість, тобто надлишок грошових коштів. Отже, спланований платіжний календар є досить ефективним. При такому ході подій буде забезпечуватись достатність формування грошових коштів, але на відміну від попереднього звітного періоду тимчасово-вільні залишки грошових коштів капіталізуються і не втрачають свою вартість, а подальші перспективи розвитку турфірми “Лаванда Сервіс” цілком позитивні. Вибір структури фінансування залежатиме від рівня динаміки економічної прибутковості. При необхідності можна збільшити розмір заборгованості та використати ефект фінансового важеля.

Литература: СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ 1. Господарський кодекс України ВВР № 436-IV від 13.01.2003 р. 2. Закон України № 334/94-ВР. «Про оподаткування прибутку підприємств» вiд 28.12.1994. 3. Закон України № 996-XIV-ВР. «Про бухгалтерський облік та фінансову звітність в Україні» від 16.07.1997 р. 4. Закон України 283/97-ВР «Про систему оподаткування» від 22.05.1997 р. 5. Про внесення змін до Закону України «Про туризм»: Закон України // Урядовий кур'єр. – 2003. – № 244. – 25.12.2003. 6. Порядок представлення фінансової звітності, затверджений Постановою КМУ №419 від 28.02.2000 року. 7. Азаренкова, Г. М. Фінанси підприємств : навчальний посібник для самостійного вивчення дисципліни. - К. : Знання-Прес, 2006. - 287 с. 8. Андрушків Б.М., Кузьмін О.С. Основи менеджменту. - Львів: Світ. 2005. - 296с. 9. Асаул А.Н. Менеджмент корпорации и корпоративное управление. — СПб.: Гуманистика, 2006. — 327с. 10. Бабіченко В.В. Розроблення прогнозного балансового звіту підприємства // Фінанси України. -2005. -№11. –С.110-118. 11. Багатырь А.E. Менеджмент організацій. –Х., 2006. –135 с. 12. Балабанов И.Т. Основи менеджменту. - Львів: Світ. 2005. - 296с. 13. Бандурка О.М. Фінансова діяльність підприємства: Підручник. –К.:Либідь, 1998. -312с. 14. Белолипецкий В.Г. Финансы фирмы. М.: ИНФРА-М, 2006. –296с. 15. Бень Т.Л. Методологічні підходи до формування власних інвестиційних ресурсів підприємства // Економіка України. –2003. -№10. – С.54. 16. Біла О.Г. Фінансове планування і фінансова стабільність підприємства / Біла О.Г. // Фінанси України. - 2007. - № 4. - С. 112-118. 17. Білик М.Д. Удосконалення методичних підходів до аналізу фінансового стану підприємства // Економіст. – 2006. – №11. – С.40. 18. Бланк И.А. Стратегия и тактика управления финансами. –К.: МП «ИТЕМ лтд»: СП «АДЕФ-Украина», 2007. –534 с. 19. Бланк И.А. Финансовый менеджмент. –К.: Ника-Центр: Эльга, 2001. – 527с. 20. Брегін Н.А., Брітченко І. Г. Механізм оцінки й управління фінансовими ресурсами підприємств. -Донецьк: ДонДУ ім. М.Туган-Барановського, 2004. -172 с. 21. Брігхем Є.Ф. Основи фінансового менеджменту: Підруч.: Пер. з англ.. – К.:Молодь, 2007. – 756с. 22. Буряк П.Ю. Формування і надання інформації про фінансові ресурси підприємства // Фінанси підприємств. -2006. -№10. –С.123-124. 23. Бутинець Ф.Ф., Мних Є.В., Олійник О.В. Економічний аналіз. Практикум : Навч. посібник для студентів вузів. - Житомир: ЖІТІ, 2000. - 416 с. 24. Бутко А.Д. Вплив нормативно-правового забезпечення на інвестиційну привабливість підприємств // Фінанси України. –2007. -№4. –С.20. 25. Бухгалтерський фінансовий облік / Ф.Ф.Бутинця. –Житомир:ПП „Рута”, 2002. -688с. 26. Василенко Л.П. Фінанси підприємства у схемах і таблицях. –К.:Дакор, 2006. -344с. 27. Василик О.Д. Теорія фінансів. – К.: НІОС, 2000. – 416 с. 28. Воловець Я.В. Фінансова діяльність суб’єктів господарювання. -К.:Алеута, 2005.-199с. 29. Голуб Ю.О. Фінансове забезпечення діяльності підприємства: сутність та джерела // Економіка розвитку. – 2007. – №3 (43). – С. 65–68. 30. Гончарова О.Л. Менеджмент. –Харків: Вид.ХДЕУ, 2006. -258с. 31. Гребельний В.І. Фінанси підприємств. –К.: Видавництво Європейського університету, 2003.-232с. 32. Гриньова В.М. Менедмент. –К: Знання-Прес, 2004. -424с. 33. Гуляєва Н.М. Фінансові ресурси підприємств // Фінанси України. – 2003. -№12. – С.23. 34. Жнякін Б.О., Краснова В.В. Економіка підприємства: Навч.посіб. –Донецьк: Альфа-прес, 2005. -160с. 35. Захарченко В.О. Систематизація методів оцінки фінансового стану підприємства // Фінанси України. 2005. -№1. –С.137. 36. Зятковський І.В. Фінанси підприємств. – К.: Вища школа, 2002. – 365с. 37. Зятковська Л.І. Методологічні засади фінансового забезпечення підприємств // Фінанси України. - 2007. - № 6. - С. 148-155. 38. Казаченко Т.А. Основи менеджменту та організація управління підприємством. –Луцьк. 2000. -476с. 39. Ковалев В.В. Менеджмент: теорія і практика. –М.: Финансы и статистика, 2000. –767, с 40. Коваленко Л.О. Фінансовий менеджмент: Навчальний посібник .-2-ге вид.-Київ: Знання, 2005 .- 456 с. 41. Колчина Н.В. Менеджмент организаций. Теоретический вопрос. – М.: Финансы, 1998. – 415 42. Коробов М.Я. Менеджмент. – М.: Инфра, 1997. – 321 с. 43. Крайник О.П., Клепикова З.В. Фінансовий менеджмент. –Львів: ІНТЕЛЕКТ+; К.: Дакор, 2001. –258 с. 44. Краснокутська Н.С. Потенціал підприємства: формування та оцінка. –К.:Центр навчальної літератури, 2005. -352с. 45. Круш П.В., Поліщук С.В. Оцінка бізнесу: Навчальний посібник. - Київ: Центр навчальної літератури, 2004. - 264 с. 46. Кулішов В.В. Економіка підприємства: теорія і практика: Навчальний посібник. –К.: Ніка-Центр, 2002. – 216 с. -С.158 47. Макаровська Т. П., Бондар Н. М. Економіка підприємства: Навч. посіб. для студ. вищ. навч. закл. -К.: МАУП, 2003. - 304 с. 48. Марченко, О. І. Фінансове забезпечення інноваційної діяльності промислових підприємств / О.І. Марченко // Формування ринкових відносин в Україні. - 2007. - № 5. - С. 60-64. 49. Мец В.О. Економічний аналіз фінансових результатів та фінансового стану підприємства: Навчальний посібник. - Київ: Вища школа,2003 .- 278 с. 50. Аналіз і контроль в системі управління капіталом підприємства/ Є.В.Мниха.-К.:КНТЕУ, 2005.-232с. 51. Опарін В. Фінансові ресурси та суспільний капітал // Вісник НБУ. – 2001.- № 7. –С.12. 52. Опарін В. Фінансові ресурси: проблеми визначення та розміщення // Вісник НБУ. – 2000. – №5. –С.21. 53. Павловська О.В. Фінансовий аналіз: Навч.-метод.посібник для самост.вивч.дисц. –К.:КНЕУ, 2002. -388с. 54. Партин Г.О. Фінанси підприємств. –Львів.: ЛБІ НБУ, 2003. -265с. 55. Підсолонко О.А. Менеджмент: теорія і практика. – Київ: ЦУЛ, 2003. – 370 с. 56. Пилипенко О.І. Основи менеджменту і бизнесу. -К.: МАУП. 2005. -176с. 57. Пилипченко В.І. Фінанси, забезпечення, планування // Економікс. -2008. -№11. –С.12. 58. Економіка підприємства: Підручник. За ред. Акад. С.Ф. Покропивного. 2-є вид., перероб. та доп. –К.: КНЕУ, 2001. –528с. 59. Прохін В.А. Менеджмент підприємства. –Д. 2003, -237с. 60. Романів М.В. Фінансова підтримка підприємництва// Фінанси України. -№9. –2003. –С.32. 61. Руденко Л.В. Основи менеджменту. Навч.посібник. –К.: Укоопспілка, 2000. -422с. 62. Рясних Є.Г. Основи фінансового менеджменту. –Хмельницький: Тріада-М, 2000. –210 с. 63. Савенкова В.Г. Фінансові ресурси як необхідна складова ефективної діяльності суб’єкта господарювання // Економікс. -2009. -№4. –С.21. 64. Савчук В.П. Финансовый менеджмент предприятий: прикладные вопросы с анализом деловых ситуаций. –К.: Издательский дом «Максимум», 2001. -600с. 65. Слав’юк Р.А Фінанси підприємств. 3-е видання, доповнене і перероблене. – К.: ЦУЛ, 2002. –364с. 66. Сталенко В.С. Фінансове планування та фінанси. -–К.: Укоопспілка, 2008. -329с. 67. Стасюк Г.А. Фінанси підприємства. Навчальний посібник. – Х: “Олді – плюс”, 2004. – 480с. 68. Тарасенко М.І. Проблеми фінансового забезпечення підприємства в умовах кризи // Економіст. -2008. -№12. –С.32. 69. Тарасюк Г.М., Шваб Л.І. Планування діяльності підприємства. Навч. посіб. – К.:”Каравела”, 2003. – 432 с. 70. Фатхудінов Р.А. Стратегічний менеджмент: Уч.– 2-е изд., - М.: ЗАО 2003. – 416с. 71. Фінанси підприємств: Підручник / Керівник авт. кол. і наук. ред. проф. А. М. Поддєрьогін. 3-тє вид., перероб. та доп. - К.: КНЕУ, 2000. - 460 с. 72. Хміль Ф.І. Менеджмент : Підручник. – К.: Вища школа, 2005. – 357 с. 73. Чернелецький Л.М. Менеджмент організацій. Підручник. – К., 2003. – 312 с. 74. Шеремет О.О.Фінансовий аналіз. –К., 2003. -196с. 75. Шило В.П. Аналіз фінансового стану виробничої та комерційної діяльності підприємства: Навч. підручник .-Київ:Кондор,2005 .-240 с. 76. Чемодуров О. Зовнішні джерела фінансування українських підприємств // Економіка України. -2005. – №9. –С.24. 77. Чуприна В.Г. Оцінка фінансового забезпечення // Економіст. -2009. -№2. –С.35.