Інвестиційні операції комерційних банків

Содержание:Вступ 3 Розділ 1. Поняття інвестиційних операцій комерційного банку 5 Розділ 2. Аналіз інвестиційних операцій комерційного банку 20 Розділ 3. Шляхи вдосконалення управління інвестиційними операціями ХХХХ 33 Висновки 37 Список використаних джерел 40 Додатки 43  

Вступление:Актуальність теми. На сучасному етапі ринкових перетворень в Україні операції банків з цінними паперами, в порівнянні із світовою практикою, здійснюються на недостатньому рівні. До того ж, переважно відбувається автоматичне перенесення західних методик щодо формування портфелів цінних паперів фінансовими інститутами на фондовому ринку без достатнього врахування українських реалій, що не завжди призводить до бажаного результату. Це ставить перед вітчизняною фінансовою наукою завдання, з одного боку, розробки власної методологічної бази для активізації операцій банків з цінними паперами, а з іншого – необхідність критичного переосмислення рекомендацій і висновків західних класичних концепцій інвестування та сучасних банківських технологій, які забезпечують провідну роль операцій з цінними паперами в діяльності фінансово-кредитних установ країн з ринковою економікою. Все це обумовлює актуальність обраної теми. Мета курсової роботи: дослідити особливості здійснення інвестиційних операцій комерційними банками. Основні завдання курсової роботи: ? з’ясувати поняття інвестиційних операцій комерційного банку; ? здійснити аналіз інвестиційних операцій комерційного банку; ? розробити напрямки вдосконалення управління інвестиційними операціями ХХХХ. Предмет дослідження: механізм здійснення інвестиційних операцій комерційними банками. Об’єкт дослідження: ХХХХ. Методи дослідження: метод аналіз та синтезу, метод порівняння, групування, узагальнення, фінансового аналізу. Робота складається із вступу, висновків, трьох розділів, списку використаних джерел В першому розділі роботи розглянуто поняття інвестиційних операцій комерційного банку, приведено класифікацію цих операцій та механізм здійснення комерційними банками. В другому розділі приведено коротку характеристику банку, проаналізовано особливості здійснення ним інвестиційних операцій. Третій розділ присвячено розробці напрямків вдосконалення управління інвестиційними операціями ХХХХ.  

Выводы:На основі дослідження, проведеного в курсовій роботі, слід зробити наступні висновки. Вільний оборот капіталу на фондовому ринку забезпечується через обіг цінних паперів. З метою диверсифікації активних операцій, розширення джерел отримання додаткових доходів та підтримки ліквідності балансу здійснюються інвестиційні операції з цінними паперами. Ключовими характеристиками інвестиційної діяльності комерційних банків виступають очікуваний дохід від інвестування та ризик проведення інвестиційних операцій. Ризик банку-інвестора пов’язаний з тим, що доход може виявитись нижчим, ніж передбачено. Головним завданням банківського менеджменту виступає вибір ефективної інвестиційної стратегії з наявних альтернативних варіантів – спосіб найбільш вигідного розміщення банківських ресурсів, який дозволяє одержати максимальний дохід при забезпеченні прийнятного рівня ризику. На сучасному етапі розвитку українського фінансового ринку розглянуті класичні методи оцінки ефективності банківських інвестиційних операцій і визначення дохідності окремих цінних паперів не завжди і не повною мірою можуть бути використані внаслідок слабкої розвиненості внутрішнього первинного ринку цінних паперів, практичної відсутності вторинного фондового ринку, нерозвиненості системи інформаційного забезпечення, відсутності стабільної законодавчої бази. Банківський сектор є найбільшою складовою фінансового ринку України з активами, що складають майже 90% активів усіх фінансових посередників. Протягом останніх п’яти років загальний банківський сектор збільшився в п’ять разів і став співрозмірними з банківськими секторами більш успішних перехідних економік. В цілому, банківський сектор України розвивається співрозмірно до банківських секторів країн центральної і східної Європи. Більшість проблем, пов’язані скоріше з невизначеністю економічного середовища та нерозвиненістю фондового ринку. Два найголовніші наслідки малого фондового ринку для банківської системи – обмежені можливості для залучення капіталу та дефіцит інструментів для хеджування ризиків. Протягом останніх декількох років фондовий ринок України постійно зростає. Головною метою функціонування та розвитку вітчизняного фондового ринку є залучення інвестиційних ресурсів для спрямування їх на відновлення, стабілізацію та зростання виробництва товарів та послуг. Світова практика накопичила багатий досвід використання цінних паперів як своєрідного інструменту ринкової економіки. Незважаючи на існуючі труднощі економічного та нормативно законодавчого характеру вітчизняний ринок цінних паперів все-таки набуває поступового розвитку. Було проведено аналіз інвестиційних операцій комерційного банку. Публічне акціонерне товариство «Укрсоцбанк» на сьогодні – одне з найбільших системних універсальних банків України. Банк заснований у вересні 1990 року. Максимальну частку складають доходи від надання послуг корпоративному сектору (41-54%) та послуги приватним клієнтам (34-41%). Мінімальний дохід приносять послуги групи Інвестиційний бізнес. Важливою складовою системи управління інвестиційними операціями банку є кредитна політика. Кредитна політика банку, враховуючи поєднання інтересів акціонерів, вкладників і клієнтів у банківських послугах, спрямована на кредитне обслуговування позичальників, надійність і рентабельність кредитування у межах наявних кредитних ресурсів з дотриманням чинного законодавства щодо банківської діяльності та внутрішніх нормативних документів банку. Частка кредитних операцій на кінець 2010 року становила 81 %, а на кінець 2011 року – 87 %, тобто зросла на 7 процентних пунктів. Це можна розцінювати як позитивне явище. Але повний висновок про доцільність розширення позикової діяльності можна зробити після аналізу погашення позик та розрахунку ефективності окремих видів банківської діяльності, а також об’єктивних можливостей їх розвитку. В 2011 році відбулося зменшення цінних паперів банку. Було розроблено напрямки вдосконалення управління інвестиційними операціями банку. Управління інвестиційними операціями в банку ХХХХ передбачає, по-перше, прийняття рішень щодо надання позики: ? прийняти на себе ризик (надаючи клієнтові позику); ? ухилитися від кредитного ризику (відмовивши клієнтові в позиці). Одним із найважливіших інструментів управління ризиком в ХХХХ є цінова політика банку. Очевидно, що процентна ставка по безризиковому і ризикованому кредитах не може бути на одному рівні. За надання кредиту з більш високим ризиком банк повинен брати з клієнта премію за ризик. Дана премія є компенсацією банку за можливі майбутні збитки від кредитування та служить одним із джерел формування резерву. Крім того, при визначенні реальної процентної ставки треба враховувати темпи інфляції, норму обов’язкового резервування кредитних ресурсів на коррахунку в НБУ, рівень накладних витрат за надання та супроводження кредиту та необхідність забезпечення встановленого рівня рентабельності кредитного бізнесу.  

Литература:1. Про банки і банківську діяльність : Закон України від 07.12.2000 № 2121-ІІІ // Законодавчі і нормативні акти з банківської діяльності (Додаток до журналу «Вісник Національного банку України»). – 2001. – №1. – С. 3-46 (зі змінами та доповненнями). 2. Про цінні папери і фондову біржу : Закон України від 18 червня 1991 року №1201-XІІ в редакції Закону N 898-ІV від 05.06.2003 // Відомості Верховної Ради України. – 2003. – №38. – Ст.313. 3. Про цінні папери та фондовий ринок : Закон України від 23 лютого 2006 p. № 3480-IV // Відомості Верховної Ради України. – 2006. – № 31. – Ст. 268. 4. Андросова О.Ф. Інвестиційні операції банків України з цінними паперами // О.Ф. Андросова, Т.А. Афанасьєва // Економічний простір : Збірник наукових праць. – Дніпропет¬ровськ : ПДАБА, 2008. – № 19. – 316 с. 5. Банківські операції : Підручник / За ред. А.М. Мороза. – К. : КНЕУ. – 2004. – 384 с. 6. Банківські операції : Підручник/ А.М. Мороз, М.І. Савлук, С.Ф. Пуховкіна та ін. ; За ред. д-ра екон. наук, проф. А.М. Мороза. – К. : КНЕУ, 2000. – 311 с. 7. Банковское дело : учебник / Под. ред. О.И. Лаврушина. – М. : Финансы и статистика, 2000. – 672 с. 8. Васюренко О.В. Банківські операції : навч. посібник. – К. : Знання, 2004. – 324 c. 9. Енциклопедія банківської справи України / Редкол : В.С. Стельмах (голова) та ін. – К. : Молодь, Ін Юрс, 2001. – 680 с. 10. Луців Б.Л. Банківська діяльність у сфері інвестицій / Б.Л. Луців. – Тернопіль : Економічна думка, Карт-бланш, 2001. – 320 с. 11. Меньшиков С.М. Новая экономика. Основы экономических учений : учебное пособие. – М. : МО, 2009. – 400 с. 12. Ольшаный А.И. Банковское кредитование: российский и зарубежный опыт / Под ред. Е.Г. Ищенко, В.И. Алексеева. – М. : Русская Деловая литература, 2008. – 352 с. 13. Операції комерційних банків / Р. Коцовська, В. Ричаківська та ін. – 3-тє вид. – Львів : ЛБІНБУ, 2003. – 500с. 14. Остапишин Т.П. Основи банківської справи : курс лекцій / Т.П. остапишин. – 2-е вид. – К. : МАУП, 2003. – 112 с. 15. Паласевич М.Б. Суть, ознаки та структура банківської інвестиційної діяльності // М.Б. Паласевич / Науковий вісник УкрДЛТУ : Збірник науково-технічних праць. – Львів : УкрДЛТУ. – 2006. – Вип. 15.3. – 316 с. 16. Парасій-Вергуненко І.М. Аналіз банківської діяльності : навч.-метод. посібник для самост. вивч. дисц. / І.М. Парасій-Вергуненко. – К. : КНЕУ, 2003. – 347с. 17. Розвиток ринку фінансових послуг в Україні: сучасний стан, проблеми та перспективи Електронний ресурс // Міжнародна експертна група. – Режим доступу : http://www.case-ukraine.kiev.ua. 18. Словник сучасної економіки Макміллана ; Пер. з англ. – К. : «Арт Ек», 2000. – 640 с. 19. Цінні папери в структурі кредитно-інвестиційного портфелю банків, статистика Електронний ресурс // Офіційний сайт Національного банку України. – Режим доступу : http://www.bank.gov.ua/control/uk/index 20. Фінансовий ринок та інвестиції / С.В. Науменкова та ін. – К. : Знання, 2004. – 213с. 21. Федоренко В.Г. Інвестиційний менеджмент / В.Г. Федоренко. – К. : Фонд, 2006. – 276 с. 22. Швидка О.Б. Інвестиційні операції та послуги банків із цінними паперами як багатофункціональний інструмент банківської діяльності // О.Б.Швидка / Вісник університету банківської справи.-2009.-№2.-с. 106-110. 23. Шафран Н. Фундаментальний аналіз акцій в Україні: оцінка впливу мікроекономічних формування ринкової вартості акцій // Економіст. – 2005. – № 11. – С. 53–57.